重磅！上交所、深交所下“封杀令”：ABS不得有医美贷产品入池，多家机构暂停展业

消金界获悉，上海证券交易所与深圳证券交易所，先后要求在其交易所挂牌的部分消费金融资产证券化产品，入池基础资产中不得有“医美贷”。

消金界注意到，最近已经有持牌消费金融公司暂停了医美贷产品。

两大交易所联手“封杀”医美贷，在资金端对其“釜底抽薪”，对有发行消费金融ABS资格的金融机构来说，无疑是一个巨大的警醒。

这同时也意味着，对医美以及医美贷的整顿已经开始，医美贷产品合规要求将变得更高。

两大交易所剔除“医美贷”

锦天城律师事务所林先海律师透露，他经手的多支消费金融资产证券化产品管理人，均提出统一要求，在入池基础资产合格标准中，明确约定“不涉及医美贷”。这些管理人同时告知，这是源于上海证券交易所的要求，随后，深圳证券交易所也提出了同样的要求。

这样，在上海证券交易所和深圳证券交易所挂牌的部分消费金融资产证券化产品，其基础资产将不得包含“医美贷”产品。

以持牌消费金融公司为例，据消金界统计，目前已有15家消费金融公司获得了发行资产证券化产品的资格。对于消费金融公司而言，发行ABS是一个重要的融资渠道，能够发行ABS本身，既是对其自身能力的认可，也是获取相对低成本资金的一个重要通道。所以，几乎每家消费金融公司都非常重视ABS的发行。

交易所将“医美贷”从合格入池资产中剔除，对持牌消金来说，影响很大，相关资产不入池仅仅是第一步，接下来就是对整个医美贷产品的反思。

消金界了解到，已经有持牌消金暂停了医美贷产品。

两大交易所，先后封杀“医美贷”， 究其原因，还是医美贷产品风险太高，骗贷屡见不鲜，产品风险应该是其考虑的首要因素。

一般来说，医美贷的资金方涉及很多金融机构，包括银行、持牌消费金融公司、信托、网络小贷公司以及商业保留公司，很多都有医美贷产品。在持牌消费金融公司中，不乏布局医美场景的公司，捷信、海尔、马上，都曾发力医美业务。

但医美贷产品的欺诈风险很大。

南粤银行就曾卷入一起医美贷诈骗案件。南粤银行与助贷机构合作的个人贷款业务中就有医美贷，骗贷团伙用制造虚假客户信息和流水材料的方式，骗取南粤银行的贷款，涉及183人，受骗金额达623.33万元。

业内人士对消金界表示，类似情形在医美贷领域其实屡见不鲜。

而这种风险具体到消费金融ABS上就是另外一个问题了。如果底层资产包括医美贷产品，无论是违约超预期还是存在虚假债权，都将成为产品的风险点，从而影响消费金融ABS产品整体的稳定性。

这样看，两大交易所联手“封杀”医美贷就可以理解了。

监管政策步步趋紧

但林先海律师对消金界表示，两大交易所的这一措施，不仅仅是对消费金融资产证券化的影响，还代表了监管对医美贷的态度，他认为，即使不资产证券化了，接下来，对医美贷也会有整顿，业务资质、模式都将会有更严格的要求。

有关医美贷的投诉一直都是投诉重灾区。

医美贷包括合法的医美贷和非法的医美贷，非法的医美贷或者有资质问题，或者干脆就是套路贷，取缔自然不必多说，但即便是合法的医美贷，其实也存在误导消费、利率过高等问题。

而回顾有关政策，监管对医美及医美贷的整顿其实也并不突然，而是步步趋紧，也算留了足够的时间给相关机构做调整。

2020年6月，上海市八部门联合发布了《关于进一步加强本市医疗美容综合监管执法工作的通知》，其中就要求“谨慎开展”医美贷——为切实防范“医美贷”相关业务风险，引导就医者理性、审慎就医，严禁任何组织、个人在医疗机构推销“医美贷”相关业务、发放与“医美贷”业务相关的宣传资料，严禁医疗机构及其工作人员向就医者主动推介“医美贷”相关产品，严禁医疗机构与未经金融监管部门批准、无贷款业务资质的机构合作开展“医美贷”业务。严厉打击涉及医疗美容行业“套路贷”的行为。

套路贷、无资质放贷这种违法行为就不说了，上海的这一通知意味着，医疗机构中不能有推销、推介“医美贷”的行为。

但实际上，很多医美机构都有专门的人负责推荐医美分期，引导客户办理医美分期贷款。这对合法的医美贷模式也提出了挑战，一直以来，医疗机构实际上扮演者“助贷”的角色，经常会推销医美贷产品。今后“医美贷”产品如何展业，对不想放弃这个场景的机构是个考验。

进入2021年，对医美贷的整顿力度开始加大。

2021年5月28日国家卫生健康委办公厅、中央网信办秘书局、公安部办公厅、海关总署办公厅、市场监管总局办公厅、国家邮政局办公室、国家药监局综合司、国家中医药管理局办公室等多部委联合发布《关于印发<；打击非法医疗美容服务专项整治工作方案>；的通知》（以下称《通知》）。

一直以来，“医美贷”和“医美”都是如影随形，对非法医美的打击势必会涉及到医美贷。

林律师也表示，两大交易所“封杀”医美贷的直接原因，应该就是5月28日《通知》的下发。

事实上，《通知》下发之后，有的地方已经开始行动。

7月底，重庆地方金融监督管理局开始对辖区内小贷公司在医美、教育培训、租房三个领域内的贷款情况，进行摸排，要求相关机构上报合作机构、在贷余额、综合年化利率、在贷户数、逾期90天金额、逾期90天户数等详细信息

重庆率先摸排很好理解，小贷是医美贷产品一个非常大的资金来源，而重庆聚集了多家互联网小贷，其中有网络小贷一直就有医美贷产品。

虽然“医美贷”面临整顿，但林先海律师对消金界表示，整顿是必然，但医美贷并没有被全盘封杀，金融机构与正规医美机构合作的医美贷是合法的医美贷业务，该类业务仍可以继续开展。

消金界认为，对于不愿放弃医美贷的金融机构而言，合法合规当然是要首先考虑的问题，长远看，如何改进业务模式，如何做好风控也是一个必修课。